Nudge y pensiones

Abstract

[spa] ¿Tomamos la decisión “correcta” cuando ahorramos dinero para nuestra jubilación? Puede que muchos de nosotros no ahorremos lo suficiente para nuestra pensión y que tampoco lo hacemos de la mejor manera posible. ¿Puede un nudge hacer que tomemos mejores decisiones en materia de pensiones? Nudge significa que alguien, que podría ser una autoridad o una compañía de seguros, diseña una situación de toma de decisiones para influir en el comportamiento de las personas sin que ni se modifiquen los incentivos económicos ni se eliminen las elecciones disponibles relevantes. En este informe se analizan los diferentes tipos de nudge, así como las condiciones en las que estos pueden tener efecto. El debate se ilustra con ejemplos de cómo funciona un nudge en términos de pensiones y ahorros. El análisis también incluye las decisiones que la persona debe tomar en el momento de la jubilación. Un nudge puede influir en los ahorros relativos a las pensiones. Sin embargo, el conocimiento de cómo y de por qué un nudge funciona o no funciona es incompleto. El efecto que este puede tener sobre el ahorro total tampoco está claro y para diseñar un nudge efectivo, se necesita un buen conocimiento de por qué las personas eligen y ahorran de la forma en que lo hacen. Por lo tanto, cada nudge debe ir seguido de una evaluación. En el nudge “save more tomorrow" el ahorro ha resultado ser un éxito. Al comprometerse a ahorrar parte del futuro aumento de sueldo, se pueden superar los inconvenientes relacionados con un autocontrol deficiente. Este tipo de ahorro podría introducirse en los planes de pensiones. Asimismo, la participación y la preselección automática tienen un gran efecto. La retirada automática de la pensión ocupacional a los 65 años (preselección) representa un fuerte nudge (no intencionado) a la jubilación. Probablemente, la supresión de este nudge puede ser una forma eficaz de aumentar la edad de jubilación. Hay muchos indicios de que la preselección con pago vitalicio de la pensión ocupacional es importante.

[cat] Prenem la decisió “correcta” quan estalviem diners per a la nostra jubilació? Pot ser que molts de nosaltres no estalviem prou per a la nostra pensió i que tampoc ho fem de la millor manera possible. Pot un nudge fer que prenguem millors decisions en matèria de pensions? Nudge significa que algú, que podria ser una autoritat o una companyia d'assegurances, dissenya una situació de presa de decisions per influir en el comportament de les persones sense que ni es modifiquin els incentius econòmics ni s'eliminin les eleccions disponibles rellevants. En aquest informe s’analitzen els diferents tipus de nudge, així com les condicions en les quals aquests poden tenir efecte. El debat s'il·lustra amb exemples de com funciona un nudge en termes de pensions i estalvis. L'anàlisi també inclou les decisions que la persona ha de prendre al moment de la jubilació. Un nudge pot influir en els estalvis relatius a les pensions. No obstant això, el coneixement de com i de per què un nudge funciona o no funciona és encara incomplet. L'efecte sobre l'estalvi total tampoc és clar i per dissenyar un nudge efectiu es necessita tenir un bon coneixement de per què les persones trien i estalvien de la forma en què ho fan. Per tant, cada nudge ha d'anar seguit d'una avaluació. En el nudge “save more tomorrow” l'estalvi ha resultat ser un èxit. En comprometre's a estalviar part del futur augment de sou, es poden superar els inconvenients relacionats amb un autocontrol deficient. Aquest tipus d'estalvi podria introduir-se als plans de pensions ocupacionals. Així mateix, la participació i preselecció automàtica tenen un gran efecte. La retirada automàtica de la pensió ocupacional als 65 anys (preselecció) representa un fort nudge (no intencionat) a la jubilació. Probablement, la supressió d'aquest nudge pot ser una forma eficaç d'augmentar l'edat de jubilació. Hi ha molts indicis que la preselecció amb pagament vitalici de la pensió ocupacional és important.

[eng] Do we take the “right” decision when we save money for our retirement? Many of us probably do not save enough for a pension and perhaps we may not save in the best way possible. Can nudge make us taking better pension decisions? Nudge means that someone, such as an authority or an insurance company, designs the decision-making situation to influence people’s behaviour without simultaneously changing economic incentives and by removing relevant available options. This text analyses different types of nudge and under what conditions these may have effect. The discussion illustrates examples of how nudge works in terms of pensions and savings. The analysis also includes the decisions that individuals should take at the date of retirement. Nudge can affect people’s pension savings. However, the knowledge about how and why nudge exactly works or does not work is incomplete. The effect on total savings is also unclear. A good knowledge about why people choose and save as they do is necessary in order to design an effective nudge. Therefore, each nudge should be followed by an evaluation. In the nudge “save more tomorrow”, saving turned out successful. By committing to save future pay rise, some problems related to poor self-control can be solved. This type of saving could be introduced within the occupational pension scheme. Automatic participation and pre-selection have a great effect too. Automatic withdrawal of occupational pension at the age of 65 (pre-selection) represents a strong (unintended) nudge to retire. Abolishing this nudge would probably be an effective way to raise the retirement age. There are also many indications that pre-selection with lifelong payout of the occupational pension is important.