Please use this identifier to cite or link to this item:
Title: El model de Black-Litterman per a carteres d’inversió: el sector petroli i energia
Author: Villalonga Suñer, Miquel
Director/Tutor: Vives i Santa Eulàlia, Josep, 1963-
Sáez Madrid, José B.
Keywords: Gestió de cartera
Estadística matemàtica
Indústries energètiques
Treballs de fi de grau
Portfolio management
Mathematical statistics
Energy industries
Bachelor's theses
Issue Date: Jan-2022
Abstract: [en] The Black-Litterman (BL) model allows to obtain the market expected returns by combining investors’ expectations and a neutral landmark. The latter is possible thanks to the Bayesian statistics. Hence, this model, unlike the traditional ones, is more stable and consistent with the investors’ expectations. The purpose of this work is to explain all the components of the BL model and compare the obtained results with those that we would get by applying other more traditional models, such as the Markowitz one. In particular, we will base the study on a sector within one of the most well-known stock markets in Spain: the IBEX 35.
Note: Treballs Finals del Doble Grau d'Administració i Direcció d'Empreses i de Matemàtiques, Facultat d'Economia i Empresa i Facultat de Matemàtiques i Informàtica, Universitat de Barcelona, Curs: 2021-2022, Tutor: Josep Vives i Santa Eulàlia i José B. Sáez Madrid
Appears in Collections:Treballs Finals de Grau (TFG) - Administració i Direcció d’Empreses i Matemàtiques (Doble Grau)

Files in This Item:
File Description SizeFormat 
tfg_villalonga_sunyer_miquel.pdfMemòria1.04 MBAdobe PDFView/Open

This item is licensed under a Creative Commons License Creative Commons