Miniatura

Fitxers

IR06-004_Guillen.pdf (200.02 KB)

Tipus de document

Document de treball

Data de publicació

2006

Llicència de publicació

cc-by-nc-nd, (c) Guillén et al., 2006
Si us plau utilitzeu sempre aquest identificador per citar o enllaçar aquest document: https://hdl.handle.net/2445/63535

Time-varying effects when analysing customer lifetime duration: application to the insurance market

Títol de la revista

Autors

Director/Tutor

ISSN de la revista

Títol del volum

Recurs relacionat

Resum

The Cox model (Cox, 1972) is widely used in customer lifetime duration research, but it assumes that the regression coefficients are time invariant. In order to analyse the temporal covariate effects on the duration times, we propose to use an extended version of the Cox model where the parameters are allowed to vary over time. We apply this methodology to real insurance policy cancellation data and we conclude that the kind of contracts held by the customer and the concurrence of an external insurer in the cancellation influence the risk of the customer leaving the company, but the effect differs as time goes by.

Matèries

Companyies d'assegurances, Risc (Assegurances), Anàlisi de regressió, Fidelització dels clients

Matèries (anglès)

Insurance companies, Risk (Insurance), Regression analysis, Customer loyalty programs

Citació

Col·leccions

Documents de treball (Institut de Recerca en Economia Aplicada Regional i Pública (IREA))

Citació

GUILLÉN, Montserrat, NIELSEN, Jens perch, SCHEIKE, Tomas, PÉREZ MARÍN, Ana maría. Time-varying effects when analysing customer lifetime duration: application to the insurance market. _IREA – Working Papers_. 2006. Vol.  IR06/04. [consulta: 24 de gener de 2026]. ISSN: 2014-1254. [Disponible a: https://hdl.handle.net/2445/63535]

Exportar metadades

JSON - METS

Compartir registre